Contiene los capítulos:

• 1. Los dos alquimistas
• 2. El precio de la vida
• 3. La ciudad minera
• 4. La batalla en el tren

Dos hermanos alquimistas llamados Edward y Alphonse Elric se vieron obligados a investigar a el líder religioso de la ciudad de Lior, el cual utilizaba una extraña piedra roja que imitaba los poderes de la piedra filosofal y hacía pasar estos hechos por «milagros». En la búsqueda de los hermanos por la supuesta piedra filosofal, se revela que desean utilizarla para poder regenerar las partes de su cuerpo que habían perdido al intentar revivir a su madre a través de la alquimia. Edward logra derrotar al líder de Lior, pero descubre que la piedra que éste poseía era una falsificación. Más tarde, por medio de su accesibilidad a grandes tipos de información por ser un alquimista estatal, Edward visita varias ciudades junto con su hermano para poder encontrar la piedra filosofal real. Sin embargo, siempre terminaban desviándose de su objetivo para ayudar a los civiles con sus problemas